Now I have enough data. Let me compile the morning report based on what was discussed across all 5 groups over the weekend.
早报 2026.08.17
【事件摘要】周末五大微信群讨论聚焦：存储板块（闪迪/美光/海力士）投资者日及行业供需信号、英伟达HBM涨价、CPO量产、中芯国际Q2财报超预期、A股科技vs小微盘轮动、光模块出口禁令后续、AI推理芯片vs GPU趋势。
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闪迪(SNDK)
事件：8月14日闪迪投资者日披露FY28-30长期财务模型，营收中高双位数增长，NonGAAP毛利率80%，营业利润率75%，FCF利润率50%，100%超额现金返还股东。BiCS10(332层)送样，HBF技术以HBM 1/8成本提供8至16倍容量。已签10份NBM长协覆盖8家客户，RPO达939亿美元。
观点：看涨(多人，硅基韭群热烈讨论，Q总Ricky称"梭")，群内认为HBF是存储行业新叙事，长江存储可依托Xtacking架构换道超车。
基本面：最新收盘1641.11美元，本周累计涨幅约7.4%。
美光科技(MU)
事件：美光FY28-30财务模型获大摩上调目标价至1500美元(买入)。BofA报告HBM含量增长按计划推进不存在降配。英特尔CEO陈立武称存储创新是重点项目。
观点：看涨(硅基韭群、盈在全球群多位讨论，久谦咨询看好存储尤其HBM)。分歧：动量交易者偏谨慎，价值投资者逢低布局。
基本面：最新收盘971.66美元，本周累涨约11.6%。
SK海力士(SKHY)
事件：董事长崔泰源CNBC专访强调"存储争夺是一场战争"，明年可能出现最严重的存储荒，AI客户需求接近翻倍。久谦咨询内资看好HBM估值仍未被定价。
观点：看涨(硅基韭群多人)，但关注HBM4放量节奏推迟。
基本面：本周上涨后动能充足，群内认为"久谦都看好存储"。
中芯国际(00981)
事件：Q2营收30.06亿美元(环比+20%，同比+36%)，毛利率25.3%大超预期。赵海军称算力配套芯片(BCD/光模块/存储芯片)供需最紧张。8月12日曾触及涨停。恒科指数成分股将由30增至50。
观点：看涨(盈在全球群，东北电子给予三重逻辑共振评价)。硅基韭群有成员"补成第3大持仓"。
基本面：最新收盘70.8港元，本周累涨约6.4%。
中际旭创/东山精密(CPO光模块)
事件：8月初FCC光模块出口禁令传闻引发恐慌，后中际旭创回应称国内InP占全球70%产能，美国限制等于搬石头砸自己脚。英伟达宣布CPO进入量产。AAOI专家会议确认800G逐季放量、1.6T四季度出货。
观点：中性偏谨慎(平安群Aimee分析"短期利空但长期逻辑不变"，建议等9月访美谈判)。东山精密群内成员被套成本248元。硅基韭群认为"国产光技术和产能太领先能卷死国外"。
基本面：群内讨论核心逻辑未变，光模块全球缺货状态持续。
胜宏科技(PCB)
事件：胜宏获Rubin Compute 75%、Switch 25%份额，GB300OM保持100%，但HDI稼动率不足50%良率72%拖累毛利率至35%。Q2营收约65亿元。
观点：中性(平安群成员觉得"太弱"，但也有成员认为"反弹幅度是这段时间最高的")。
小米(1810)
事件：字节预计Q3末推出豆包手机2.0，引发手机行业竞争讨论。群内讨论手机厂HOVM谁先倒闭。
观点：中性偏看空(硅基韭群认为"手机厂迟早要倒闭几家")。发布会后小米一路下跌。
云南锗业(002428)
事件：群内未直接讨论。
基本面：最新收盘101.59元，成本79.78元，浮盈约+27.4%。
紫金矿业(601899)
事件：周末群内讨论有色/黄金板块轮动，紫金领跌板块。平安证券早评建议关注有色等有业绩支撑方向。
基本面：持有中，成本33.5元，关注后续表现。
中国西电(601179)
事件：群内未直接讨论。
基本面：最新收盘13.51元，成本16.3元，浮亏约17.2%。
建滔积层板(01888)
事件：群内未直接讨论。硅基韭群提及建滔走势与海力士类似。
基本面：最新收盘38.6港元。
中芯国际/兆易创新(存储替代)
事件：中芯赵海军提到海外存储厂退出后NOR Flash/SLC NAND产能远不能满足需求。硅基韭群认为兆易创新A套牢盘太重"图形全坏了"。
高通(QCOM)
事件：投资人小会透露数据中心业务FY27下半年驱动(两大客户各约20亿美元)，HBC内存架构每瓦带宽是HBM约6倍，Gen5汽车芯片即将出货。但群内A8称"想卖了买闪迪"。
TMT群/远离房股毒群热点
远离房股毒群关注化工(金牛化工8连红)、风电(金风科技8连红)、医药轮动。TMT群持续讨论存储杠杆ETF和DRAM持仓，部分成员扛存储"跌到怀疑人生"。